汉军乘胜包围了宛城。起初，世祖远房哥哥刘圣公先参加了平林兵。三月辛巳初一，平林兵、新市兵和下江兵的将领王常和朱鲔等人共同拥立刘圣公作皇帝，改年号为更始元年，任命了各种官吏。王莽听到这个消息，更加惶恐。他想要对外表示自己的心情是安定的，于是染黑了自己的头发和胡须，召进所征选的全国的美好女子，立杜陵县史家的女儿作皇后，送彩礼黄金三万斤，车马、奴婢、各种绸绢和珍珠宝玉等贵重物品以亿万计。王莽亲自在前殿两边台阶之间迎接，在上西堂举行新婚夫妇聚餐的仪式。设置和嫔、美御、和人共三人，爵位比照三公；嫔人九人，爵位比照九卿；美人二十七人，爵位比照大夫；御人八十一人，爵位比照元士：共一百二十人，都佩带印信，拿着弓袋。赐封史皇后的父亲史谌为和平侯，授任为宁始将军，史谌的两个儿子都作侍中。这一天，刮起了大风，发掘房屋，折断树木。大臣们祝贺说：“昨庚子曰雨水洗涤了道路，辛丑曰清洁宁静，了无纤尘，那天晚上东风强劲，从东北方向吹来。辛丑日是《巽卦》主帝的日子。《巽卦》象征风，它的含义是卑顺，作皇后的原则明确了，作母亲的规范具备了，这就是温和慈惠的造化功效。 《易经》说：‘赐予这样的洪福，给国王的母亲。’《礼经》说：‘承受上天赐予的幸福，这种幸福是无限量、无止境的。’凡是想要依靠已经被推翻的汉朝、以火德称王的刘家的势力，都被泼洒冲刷，消灭得彻底干净了。庄稼丰茂，作物繁殖，人民欢喜，全民托福，全国上下都幸运得很！”王莽每天跟方士涿郡人昭君等在后宫考究房中术，放肆荒淫享乐。宣布全国大赦，可是还要说：“原汉朝舂陵侯的堂房侄儿刘伯升和他的族家、亲戚、党羽，狂妄地制造流言，迷惑群众，背叛天命，还有亲手杀害更始将军廉丹和前队大夫甄阜、属正梁丘赐的人，还有北狄匈奴的叛乱头目舆和南荚贼虏若豆、孟迁，不适用这个文告。有能够捉到这些人的，都赐封为上公，封邑一万户，赏赐宝货五千万。”
又下诏书说：“太师王匡、国将哀章、司命孔仁、兖州牧寿良、卒正王闳和扬州牧李圣迅速推进所属各州郡的部队共三十万人，围剿追捕青州和徐州的盗贼。纳言将军严尤、秩宗将军陈茂、车骑将军王巡和左队大夫王吴迅速推进所属各州郡的部队共十万人，围剿追捕前队丑类。把投降就有活路的公开保证向他们明确宣布，如果再执迷不悟，不自行解散，那就都协力围剿，歼灭他们！大司空隆新公是皇族亲属，从前以虎牙将军的身份指向东方反贼就溃败，向西进攻叛乱头目就被粉碎，他是新朝有着崇高的权威和非凡的才能的大臣。如果狡猾的盗贼还不解散，就会派遣大司空统率百万大军征伐剿减他们！”于是派遣七公干士隗嚣等七十二人分路下达赦免命令晓谕各地。隗嚣等人一出京城，便逃跑了。
四月间，世祖和王常等人另外进攻颖川郡，攻下了昆阳县、郾县和定陵县。王莽听到这个消息更加惶恐，派遣大司空王邑坐传车前往洛阳，和司徒王寻调动各郡部队上百万人，称为“虎牙五威兵”，平定山东地区。有权自行赐封爵位，军政大计由王邑决定，任用选调来的许多通晓六十三家兵法和战略战术的专家，每人携带图书，领用武器，候补军官。把所有仓库裹的军需物资全都拿出来交给王邑，多带贵重物品和猛兽，想要显示朝廷的富足，用来震慑山东地区。王邑到达洛阳，各州郡分别选派了精锐的军队，由州牧和郡太守亲自率领，按照规定期限会合的有四十二万人，其余在路上的络绎不绝，人马和武器装备的威武齐全，自古以来出兵都没有过。
六月间，王邑和大司徒王寻从洛阳出发，想要到宛县去，取道颖川郡，经过昆阳县。昆阳城这时已经投降汉军，汉军守卫着它。严尤和陈茂跟两位统帅会合了，两位统帅指挥大军包围了昆阳城。严尤说： “自称皇帝的人在宛城，应当迅速前进。那裹攻下来了，其他城邑自然平定了。”王邑说：“百万大军，所经过地方的敌人都应当加以消灭，现在攻下这个县城，把裹面的人杀光，踏着敌人的血泊前进，前头的部队唱着胜利歌，后头的部队跳着胜利舞，难道不痛快吗！”便包围昆阳城几十层。城裹的守军请求投降，没有允许。严尤又说：“‘退回去的军队不要拦截，包围城邑要给裹面的人留下一个缺口’，可以按照兵法办，让他们有可能逃出去，藉以震慑宛城方面。”王邑又不听从。恰好世祖全部调动郾县和定陵县的军队几千人来援救昆阳城，王寻和王邑轻视他们，自己带领一万多人巡视阵地，告诫各军营都要约束部下不准擅自行动，自己单独迎击，跟汉军交战，不顺利。大军不敢擅自来援救，汉军乘胜杀死了王寻。昆阳城裹的守军冲出来两面夹攻，王邑逃走，军队大乱。大风刮走了屋瓦，大雨像泼水，大军崩溃，大喊大叫，老虎豹子也吓得战怵起来，士兵奔逃，各自回到了自己的郡县。王邑单独和他所率领的长安勇士几千人回到了洛阳。关中地区听到这个消息，震动恐惧，盗贼纷纷起事。
又听到汉军说，王莽毒死了汉平帝。王莽便集合公卿以下官吏到王路堂，打开他所作的替平帝请求解除疾病、保全性命而后来收藏在保险柜裹的策书，流着泪把它给大臣们看。吩咐明学男张邯称道他的德行和有关符命的事情，乘机说：“《易经》说：‘把军队埋伏在茂密的草丛中，登上高大的土山了望，不敢前进，直到三年都不能兴起。’‘莽’是皇帝的名字。‘升’是说刘伯升。‘高陵，是说高陵侯的儿子翟义。说刘伯升和翟义在新皇帝的时代建立地下武装，还是会被消灭不能成功。”大臣们都喊“万岁”。又命令东方用囚车传送几个人，说“造就是刘伯升等人，都会被处死”。人民知道那是假的。
早先，卫将军王涉一向供养着道士西门君惠。西门君惠爱好天文谶讳，对王涉说： “有一颗星光芒四射，扫射皇宫，刘家会要复兴，国师公的姓名就是。”王涉相信了他的话，把它告诉了大司马董忠，多次一同到国师在殿中的值班室谈论星宿，国师没有回答。后来王涉特此前往，对刘歆流着泪说：“的确是想要跟您共同保护我们两个家族的安全，为什么不相信我呢！”刘歆于是给他谈论天文人事，东方军队必定成功。王涉说： “新都哀侯从小得病，功显君一向好酒，怀疑皇帝本来就不是我们王家的儿子。董公主管中军精兵，我率领宫廷警卫部队，伊休侯主管殿中警卫，如果我们几个同心合谋，一起劫持皇帝，向东方投降现在驻在南阳郡的天子，就可以保全我们的家族；不然的话，都会杀身灭族啊！”伊休侯是刘歆的长子，担任侍中五宫中郎将，王莽一向喜爱他。刘歆怨恨王莽杀死了他的三个儿女，又畏惧大祸临头，便跟王涉和董忠谋划，想要行动。刘歆说： “应当等待太白星出现，才可以行动。”董忠因为司中大赘起武侯孙伋也主管军队，又与孙伋商量。孙伋回到家裹，脸色变了，吃不下饭。他的妻子感到奇怪，便问他，他把那些情况告诉了她。他的妻子把这些情况告诉了她的弟弟云阳县人陈邯，陈邯想要告发他们。七月间，孙伋和陈邯一同去告发了，王莽派遣使者分别召唤董忠等人。这时董忠正在讲习武事进行大练兵，护军王咸说董忠谋划已经很久而不行动，恐怕走露了风声，不如就杀掉使者，率领军队进去。董忠不听从，便跟刘歆和王涉在宫中大臣官署会合。王莽让踅惮责问他们，都承认了。宫内太监们抽出刀来把董忠等人送到他们的值班室去，董忠抽出剑来想要抹脖子，侍中王望传告说大司马造**，太监们拿着剑一同杀死了他。大臣官署一片惊慌，互相传告，正在集中训练的士兵纷纷涌到郎官衙门，都是刀出鞘、箭上弓。更始将军史谌巡视各郎官衙门，告诉郎官们说：“大司马神经错乱，妄图造**，刚刚发动，已被处死。”命令他们都放下武器。王莽想要拿董忠来厌胜灾祸，让虎贲勇士用斩马剑剁碎董忠，用竹器盛着，传告说“反贼出来了”。下文告赦免大司马下属官吏和军官士兵被董忠所蒙蔽，参与造**还没有被发觉的。逮捕董忠的家族，用浓醋、毒药和小刀子、棘条子合成一穴埋葬了他们。刘歆和王涉都自杀丫。王莽因为这两个人是至亲和老部下，嫌厌人家说他的内部崩溃了，所以不公开宣布对他们的惩罚。伊休侯刘叠又因为一向谨慎，刘歆一直没有把他们的计划告诉他，衹免掉了侍中中郎将，改任中散大夫。后来殿中假山仙人掌旁边出现了穿着青衣的白发老头，看见了的郎官私下裹说那是国师公。衍功侯王喜一向会占卦，王莽让他用蓍草占了一卦，说：“担心兵灾火灾。”王莽说：“小孩子怎么学会了这些邪门旁道？这是我的皇祖先叔父王子侨要来接我了。”